日币投资：3分钟带你了解日圆JPY的特点及日币汇率走势预测

日本是台湾民众最爱观光的国家，而日币的买卖不光喜欢旅游的人有兴趣，国际炒汇家甚至各国政府也都非常重视，毕竟日币不仅是全球交易量前三的货币，仅次于美元与欧元，更是多国重要的外汇储备。而随着近两年利率波动引起汇率大幅波动，如何买日币、投资日币也成了许多人关注的话题。

本文将会就日币汇率特性，日圆的涨跌影响因素，及日币汇率走势进行分析和预测，并介绍投资日币的方法。

一、日圆JPY汇率特性

日圆国际地位

日圆是日本国家货币名称，外汇市场代码为JPY，是全球第三大主要流通货币，三大货币：美元、欧元、日圆，也是最佳避险货币之一，具有很高的流动性和交易量。在最新外汇市场交易量排名中，USDJPY美日圆货币对排名第二。

换句话来说美元/日圆USDJPY的流动性极高，因此点差会比较小，另外由于日本特殊的国情，涨跌趋势较好预测，因此无论是避险还是投资，日币都是很受欢迎的。

为什么日圆交易量这么高？

首先日本是全球第二大经济国，其经贸发展比较稳定，日圆汇率的变动与国家政策及发展息息相关。日本为自上个世纪九十年代以来，长期推行货币低利率政策，这让日圆成为全球融资成本最低的货币。长期的低利环境是让日圆避险的直接原因。

普通外汇投资者热衷于操作日圆换汇交易来赚取利差。有经验的外汇交易者，往往采用更有效率和风险的方式，交易外汇保证金。

亚洲货币对和日币的相关性

从历史上看，日圆和其他亚洲货币对的贬值呈现“传染性”。我们正处在一场国际汇率战争之中，全球货币正普遍走软。由于亚洲经济体都有出口为主的特性，经纪贸易结构相似，日币的贬值使得日本出口的产品便宜，给其他亚洲出口国带来巨大压力，从而倒逼其他亚洲货币纷纷贬值，以提高竞争力。

外汇交易者可以关注日圆货币对，其他与美元挂钩的亚洲货币对，还有其他避险货币比如瑞郎、欧元、澳币、黄金，以发现交易机会。

二、日圆与美元的汇率走势图及预测

查看美元日圆价格走势图表, 交易USDJPY

USDJPY汇率走势分析及预测

USDJPY代表美元对日圆的货币汇率，也就是说1美金能换到多少日圆。数字变大，表示1美金可以换到的日圆变多，因此也就是日圆对美元贬值了。

在2015年之后USDJPY的汇率波动加剧趋势明显，一直处于震荡区间，但是近一年来，日圆汇率持续贬值，近期创历年新低，2022年10月20日币汇率历史最低点跌到150.14。

在本文发布预测时（2022年12月），美元兑日元汇率为128.51，货币对美元兑日元USD/JPY报价继续在修正和看涨通道内移动。但在美元持续走强背景下，外汇分析师预测日圆兑美元预测还会继续贬。

移动平均线表明该货币对存在短期看涨趋势。价格已经突破了信号线之间的区域，这表明来自美元买家的压力以及价格可能从当前水平继续上涨。

另一个有利于美元/日元货币对增长的信号将是测试相对强弱指数 (RSI) 的支撑线。在这种情况下，我们预计该货币对随着阻力区域的击穿和报价收于130.75水平上方。

那么，现在是不是日币最低点呢？答案可能是否定的。外国银行普遍认为，日币可能会再贬值，甚至法国银行的分析师认为，日币可能还会再贬20％左右。

● 瑞银预测到2022年6月日币可能贬值到每美元130。

● Wells Fargo预测在不久的将来日币可能贬值到每美元135。

● Trading Economics 预测： 2022 年第一季度末， USDJPY价格121.29 美元；2023年预计USDJPY价格到122.86 美元。

● Longforecast预测： 2023年3月， USDJPY价格会到131.63； 2023-2026年： USDJPY汇率将基本保持在130上方。

处在全球货币汇率竞争的今天，尤其是以出口为导向的国家，如日本、南韩、台湾不得不让货币贬值，以提振出口。日圆市场近年来的贬值趋势大概率还会延续，大部分机构预测USDJPY继续到150不是没有可能。但短线交易外汇可能处于来回震荡中，这种市场最佳的策略就不是预测汇率涨跌了，而是找出的波动规律，反复下单停损停利来提高收益。

三、影响日币走势的因素与投资时应关注的指标

有媒体形容说日币正在进行史诗级下跌，日币为什么快速大跌？日币未来价格走势会如何？我们可以从以下几点因素分析。

1. 美国国债收益率与日圆的负相关性

美国国债，代表美国联邦发行的国家公债。无论是国家政府、机构还是个人投资者，都将其作为资金的安全港。美国国债容易受到利率波动的影响，利率上升，往往国债价格下降，从而推高美元，使日币贬值。

2. 美国加息， 双方利差加大打击日圆

日圆是一个对海外利差敏感的货币。当前美国个日本两国对货币政策相反，美国开始升息，但日本依旧保持低利率，因此双方利差可望愈来愈大。未来几个月美国可能会进一步加息，以应对美国的通胀压力。瑞银分析师预测日圆贬幅恐怕还有至少两成，也就是有机会来到150左右价位。

3. 贸易逆差

日本是一个资源缺乏的国家，是一个依赖进口的国家，进口＞出口，但是面临着输入性的原材料，如油价的上涨，日本企业就要支付更多美元。国际收支出现贸易逆差，对日元的需求进一步降低，导致日圆进一步贬值。

4. 日本国内经济疲软

自90年代以来日本一直明显缺乏增长， 日本实际上在过去 20 年的大部分时间里都经历了通货紧缩。日本劳动力日益老龄化，加上疫情的影响，国内经济疲软，日本只能靠出口，使得日本继续采取宽松货币政策去刺激经济。

5. 日本银行的金融政策

各国目前都面临着通货膨胀的问题，提出要升息的央行越来越多，但是日本暂时完全没有通膨问题，日本央行表示仍将保持鸽派立场不升息，可能代表他们出手干预外汇市场的机会非常小。如果日本央行和美联储的政策继续分歧，那么外汇市场可能会对日圆施加更大的下行压力。

四、如何投资买日币？

参与日币交易主要的玩家有3个

• 以日币进行贸易或旅游用的一般企业或个人

• 使用日币作为外汇储备的国家

• 借日币进行套利交易、买日币避险的基金与法人

对于普通个人投资者，我们一般有3种投资日币的方式：

1. 现货换汇交易

日圆的换汇交易在台湾非常盛行，因为日圆被人们公认为低利率货币，套利空间比较大，大家会借日元来存台币。基本上能换汇的银行都会有日币储备给民众换汇，但实体钞票买卖毕竟在国际上属于小众，因此买卖汇差大，适合真的有旅游需要民众，要有可观的获利，通常要准备很庞大的资金，从投资的角度来看不建议使用。

2. 货币期货交易

外汇期货是一种远期合约交易，是国际投资人爱用的工具，特性是多空皆可操作，并且具有杠杆可放大收益。缺点就是期货有到期时间，而且杠杆放大收益的同时也放大风险，因此投资时要掌握好风险控管，并且要掌握好汇率变化较大的时间段进行投资。

3. 价差合约（外汇保证金）

参与投资日圆最有效率的方法是利用价差合约 (CFD)，在外汇市场中交易日圆货币对。

价差合约并不实际买卖日币而是追踪日币汇率走势，赚其进出场的汇差。价差合约(CFD)本身和期货类似，也是多空皆可操作，也有杠杆，只要支付些许比例保证金便能参与市场行情，不同的是合约没有到期时间。同样因为杠杆风险被放大，适合短期交易。

五、选择Mitrade交易日圆货币对的优势

✅杠杆机制

由于汇率波动幅度较小，外汇交易金额普遍很大，通过保证金杠杆制度，交易者可以使小额投资者抓住外汇市场中的营利机会。

✅双向操作，抓住机会

保证金交易还可以双向操作，为投资者在不同的市场状况下提供了更大的盈利空间。

投资者不光可以在牛市中赚钱获利，还可以在市场低迷的熊市中通过正确的判断和操作获利以及对冲和规避外汇风险。

✅提供停利停损，负余额保护各种工具

保证金交易最大的风险也是来自于杠杆，一个小的波动可能让你受益倍增，也可能会让你瞬间爆仓。 Mitrade可以方便的设置停利点，利用停损工具，保证客户的损失不会超过本金。同时，还可以设置价格警报，调节杠杆大小，让你灵活交易。

常见问题

1. USDJPY外汇对日内交易的最佳时机是什么？

USDJPY的最佳交易时间是台湾时间晚8:00 PM至11PM，这一时期通常流通性最高。

2. 我应该如何投资日圆？

新手投资外汇可以从最基本的换汇开始，去银行就可以换汇，但是可赚的不多。其次交易量最大的就是外汇期货和外汇保证金。都是通过杠杆机制，做多做空交易，你只需要追踪货币对价格走势，进行分析决定买卖就好。盈利空间很大，但是属于风险投资，需要对外汇交易有熟悉的认知。